Стратегия черепах от легендарного трейдера Ричарда Денниса

Свой путь в трейдинге брокерская компания альпари начал уже в 17 лет, устроившись посыльным в Чикагскую товарную биржу СМЕ с окладом 40 долларов неделю. Но так как ему было меньше 21, сделки он оформлял от имени отца. «Я смог научиться избегать соблазна отыграться, догоняя тренд, усредняясь или удваивая позиции. Если сделка оказалась ошибочной, не нужно пытаться изменить ситуацию силой. Многие инвесторы полагают, что лучшая схема заработка — заключать как можно больше сделок в рамках короткого периода, например, внутри дневной сессии.

Внезапно Деннис сам отклонился от собственной стратегии и предпринял несколько рискованных сделок. А они себя не оправдали и принесли убыток на десятки миллионов долларов (около 50% его активов) — Ричард потерял и собственные деньги, и деньги клиентов. Его карьера развивалась великолепно, однако печально знаменитый «черный понедельник» 1987 года едва не обанкротил его, ввел в тяжелую депрессию и заставил уйти с биржи — чтобы спустя годы вернуться победителем. А еще он вдохновил множество трейдеров и научил их зарабатывать на рынке. В среднем доходность сделок за всю 30-летнюю деятельность составила 27%, что в 250 тысяч раз увеличило первоначальный капитал. Они считали, что огромные убытки получились из-за участия Ричарда в политике и социальных проектах.

После Черного понедельника, в результате которого Ричард потерпел огромные убытки, он впал в депрессию, взял большой перерыв в торговле и навсегда отказался от управления средствами инвесторов. Большая часть потерь Денниса в 1987 году пришлась именно на чужие активы — инвесторы были настолько недовольны Ричардом, что подали на него иск по подозрению в мошенничестве. Но в итоге Деннис доказал, что злого умысла в его действиях не было. Обзор компаний Анализ компаний российского и американского рынка.

Лишь после третьего раза он решил остановиться и проанализировать свои ошибки. На собственном опыте он осознал, что при череде потерь нужно остановиться и, возможно, отвлечься на другое дело. Порой отец буквально ужасался видя, как в одном моменте можно заработать и вновь потерять $50, которые он никогда не получал за один рабочий день. Но Ричард успокаивал его, говоря, что для того, чтобы заработать, нельзя думать стереотипами.

По его личной оценке, 95% заработанной им прибыли, была получена всего лишь от 5%, совершенных им сделок. Еще одним очень важным его свойством (присущим далеко не всем профессиональным трейдерам) явилась его способность систематически обдумывать, анализировать как не удачные, так и успешные сделки. А также, его умение практические результаты, полученные в работе на одном рынке применять на другом. Это позволило ему разработать прибыльные механические торговые системы.

Трейдер Ричард Деннис

Деннис стал героем трейдерских преданий еще до начала эксперимента с Черепахами. Его называли Принцем Ямы — в свои тридцать с небольшим он умел превращать несколько тысяч долларов в сотни миллионов. Вид на Чикагскую биржу — самый знаменитый пейзаж мегаполиса. Увенчанное одинокой фигурой Цереры, римской богини плодородия, сорокапятиэтажное здание гордо возвышается на бульваре Уэст-Джексон в окружении своих собратьев-небоскребов. Такой умопомрачительный хаос, впрочем хорошо организованный, приводит тысячи посетителей “ям” в благоговейный трепет. Несмотря на очевидные успехи, Деннис говорил, что теперь он – не трейдер, а исследователь рынка.

Объемы инвестиций росли, увеличивалась и прибыль. Из мелкого трейдера Деннис превращался в серьезного инвестора по фьючерсным сделкам. Через какое-то время торговля на полу стала ему мала. Он посчитал, что если ориентироваться не только на собственный метод, можно будет задействовать больше активов. Лайв Инвест Групп – это проп-трейдинговая компания, специализирующаяся на биржевой торговле. Компания не предоставляет гарантий заработка на бирже в какой бы то ни было форме.

И, начиная приобщаться к инвестиционной практике, новички почему-то придерживаются мнения, что для получения высокого дохода в будущем им раз и навсегда придётся определиться с лагерем, в котором предстоит зарабатывать. Согласно Деннису, увеличивать размер прибыльной позиции следует агрессивно, стабильно наращивая объём сделки, пока актив уверенно движется в нужную сторону. Вместе с каждым добавлением вслед за изменением цены обязательно нужно переставлять защитный ордер — стоп-лосс. За это время вложения в участников составили около 23 млн долл., тогда как прибыль, полученная ими, достигла 175 млн. Очевидно, что желание разбогатеть, дисциплина и неукоснительное исполнение правил — лучшие качества для успеха в инвестициях. Практически все знаменитости на финансовых рынках ставят дисциплину и целеустремлённость выше остальных качеств, необходимых инвестору для достижения успеха.

полезных советов от Ричарда Дениса:

Деннис имел привычку записывать ход мыслей в процессе принятия решений. Перечитывая конспекты, трейдер ясно понимал, какие из рассуждений были ошибочны или, наоборот, вели к прибыли. Систематически сопоставляя от великого к хорошему и корректируя свои действия с поведением рынка, он избавлялся от ошибочных идей, увеличивая процент успешных сделок. Противостояние быков и медведей — движущая сила любой биржевой торговли.

Готовясь к интервью, я прочитал все, что только смог найти о Ричарде, поэтому кое-какое представление о нем у меня сложилось, но не настолько детальное, как мне бы хотелось. Я также прошел тест Ричарда (состоявший из 40 вопросов и являвшийся обязательным условием для отбора), поэтому немного представлял себе, какие качества он считает важными для трейдера. Ричард Деннис навсегда остался в истории великим трейдером, доказав, что человеку не обязательно иметь природный талант для достижения верхушки успеха. Первый год самостоятельной работы не принес больших доходов. Но с 1985 года стратегия стала приносить успех.

Не всем так повезло, но самые настойчивые ученики со временем стали миллионерами и суперуспешными трейдерами. Они открыли собственные фирмы и торгуют миллиардными капиталами клиентов. «Черепахи» торговали фьючерсами на самых крупных площадках того времени (СМЕ, COMEX, NYMEX) и, практически, со всеми востребованными активами, кроме мяса. Выбор контракта у «черепах» не был ограничен,но если кто-либо решал не использовать какой-то инструмент, то он должен был отказаться от работы с этим инструментом на достаточно продолжительный срок. В 1984 году сформировали первую группу, а в начале 1985 года – вторую.

Его цитаты актуальны, они касаются и текущей ситуации на фондовом рынке. Многие «эксперты» предсказывают крушение, и многие говорят, что это уже произошло сейчас. История действительно повторяется, и завтра, безусловно, может произойти сбой, но это не должно отвлекать трейдеров от собственной торговой стратегии, подстраиваясь под рыночные условия.

В тот день 19 октября произошло самое большое падение индекса Dow Jones за всю его историю (-22,6%), обвалившее фондовые рынки по всему миру. Вышел и вывел многих на роботизированную торговлю. Создавал алгоритмы и приспосабливался к изменениям рынка. Язык жестов в торговой яме представляет из себя уникальную систему коммуникаций, которая очень эффективно передает основную информацию необходимую для торговли в биржевой яме. Позже он не раз рассказывал о том, как еще юношей, работая посыльным в торговом зале за сорок долларов в неделю, умудрялся торговать и проигрывать.

Микроструктура форекс

Но если совершить хотя бы одну ошибку, можно потерять очень многое. Он закрывал сделки не так часто, но все же не переходил на длинные позиции, требующие больших вложений. Метод можно было сравнить с лежанием на полу, в то время, когда основная масса игроков нервно закрывала множество коротких позиций. На первом году торговли он как-то потерял 300 долларов из 3 тысяч, на которые он рассчитывал. Он вернулся к исходной позиции, и снова проиграл.

Путь Черепах: Из дилетантов в легендарные трейдеры

Однако в 1994 году он вернулся на рынок, но уже с новой стратегией. Ричард сделал ставку на механические торговые системы, когда сделки совершает написанная человеком компьютерная программа. Он называл это «единственным способом выигрывать на фьючерсном рынке». И такая стратегия действительно оказалась успешной. Это подготовило почву для длительных ценовых тенденций в обоих направлениях на несколько лет вперед. В этот период любой трейдер мог просто следовать за тенденцией и легко заработать миллион долларов, что Деннис и сделал.

«Великие черепахи» торговали на разных рынках, но использовали одну и ту же стратегию. Методика обучения «Turtles» в то время была засекречена. Более того, Куртис Фейс, один из участников проекта в 2007 году выпустил книгу «Путь Черепах. Куртис Фэйс заработал за 4,5 года 31 млн долларов, работая на Денниса!

Рейтинг брокеров форекс

После возврата в бизнес годовой доход 1994 году составил всего 8%, в 1995-м – уже 108%, а в 1996-м – все 112%. После судебного урегулирования Деннис пробовал вернуться к торговле, потерпел неудачу, но не потерял надежду. Несколько лет спустя, в 1994 году, он вернулся к работе на бирже, но перешел на механические торговые системы с применением компьютеров. В 1983 году Ричард Деннис, уже, будучи мультимиллионером, заключил пари на 1 доллар с бывшим приятелем по колледжу и таким же везунчиком Вильямом Экхардом.

Вы должны тщательно рассмотреть вопрос о торговле, основываясь на вашем финансовом положении и независимых финансовых консультациях. Оператор имеет право в любой момент изменять настоящую Политику (полностью или в части) в одностороннем порядке без предварительного согласования с Пользователем. Все изменения вступают в силу на следующий день после размещения на Сайте. Используя Сайт, Пользователь имеет право заносить данные третьих лиц для заказа товаров.

Интервью шло параллельно с изучением выполненного мной письменного теста. Ричард заинтересовался моей теорией рынков и мыслями относительно возможностей зарабатывания денег на трейдинге. Оба внимательно расспрашивали меня о прежних занятиях. В свои девятнадцать я имел специальный опыт, связанный с тем, чему нас потом учили. Строго говоря, подобный случай и сегодня отнюдь не типичное явление.

Все биржевые операции совершаются через брокеров, имеющих лицензию в соответствии с действующим законодательством. Но Ричарду удавалось «ставить» на верные позиции по кукурузе. А уже совсем скоро наступил момент, когда Деннис понял, что сумеет торговать самостоятельно. Учитесь трезво размышлять в периоды неудачных сделок. Не будьте пассивным наблюдателем, бесцельно пережидающим период нестабильности.

Ричард Деннис и его черепахи: история гениального трейдера

Пока все его сверстники наслаждались отдыхом на каникулах, Ричард «развлекался» тем, что торговал на бирже. Именно в Чикаго находится старейшая товарная биржа США – СМЕ. «Когда тебя партизанский маркетинг книга бьют, вытащи свою голову из миксера… Минимизируйте потери и всегда пытайтесь сохранить капитал для тех редких случаев, когда можете сделать много за очень короткий период времени.

Впоследствии в одном из интервью Рич сказал, что выбирал людей с “выдающимися интеллектуальными способностями”, так как претендентов было много и у них с Биллом была возможность выбора. Эта черта была присуща многим, но не всем Черепахам. Как ни странно, я не считаю, что наши конечные успехи или провалы непременно связаны с уровнем интеллекта. Другой желательной чертой отобранных кандидатов являлся прежний опыт в теории игр и построении стратегий, а также хорошее знание теории вероятностей, применяемой в играх с элементом удачи.

Такое общепринятое отношение к деньгам противоречило взглядам Ричарда, который считал стереотипное мышление и страхи помехой для эффективного трейдинга. Администрация оставляет за собой право вносить изменения без уведомления о них пользователей. Также Администрация не несет ответственности за изменение, редактирование или удаление любой информации, добавленной вами на shevelev-trade.ru или другие связанные с ним проекты. Shevelev-trade.ru не несет никакой ответственности ни за содержание и точность этой информации, ни за любые рекомендации или мнения, которые могут в ней содержаться, ни за применимость её к конкретным пользователям.

Администрация проект shevelev-trade.ru не несет ответственности за любые убытки, полученные в результате инвестирования на основе материалов сайта или аналитических рекомендаций. Пользователь имеет право на получение информации, касающейся обработки его Персональных данных/Данных. Пользователь принимает решение о предоставлении своих Персональных данных Оператору и даёт согласие на их обработку свободно, своей волей и в своём интересе. Пользователь в любой момент имеет право удалить Персональные данные/Данные. В 1986 году Деннис заработал $80 млн — но его карьера вовсе не состояла из сплошных удач. Знаменитый «черный понедельник» 1987 года стал по-настоящему черным для Ричарда и его фонда.

Если Экхарт считал, что торговать могут лишь люди с сильной интуицией, то Деннис был уверен, что прибыльным трейдером может быть каждый при наличии базовых знаний, правил и дисциплины, которая поможет им следовать. Деннис спонсировал каждому ученику один миллион для торговли. Себе он оставлял 85% прибыли от сделок с его личными деньгами, а 15% оставались черепашкам. Но они, в свою очередь, не могли торговать больше ничьими деньгами.

Продолжение пользования сайтом после внесения изменений означает ваше автоматическое согласие на соблюдением новых правил. Используя shevelev-trade.ru, вы выражаете свое согласие с «Отказом от ответственности» и установленными Правилами и принимаете всю ответственность, которая может быть на вас возложена. Все права на материалы, находящиеся на shevelev-trade.ru, охраняются в соответствии с законодательством ЕС и РФ, в том числе, об авторском праве и смежных правах. Если не указано иное, страницы shevelev-trade.ru никак не связаны с правообладателями, и никто, кроме правообладателя, не может распоряжаться правами на использование материалов, защищенных авторским правом. Вы несете ответственность за использование этих и подобных материалов. Торгуйте только после того, как вы осознали и приняли на себя соответствующие риски.

Одна из самых больших ошибок трейдера – это упустить возможность большого выигрыша. В случае больших дестабилизирующих потерь следует выйти из рынка. Большинство трейдеров за день стараются закрыть как можно больше сделок, играя на коротких позициях.

Годы «тренировок» позволили получить опыт, «спустив» относительно мало средств. После окончания колледжа Ричард Деннис покупает себе место в «яме» – торговом зале, где непосредственно происходят биржевые торги. Индивидуальность — вот что искал «Принц Ямы» в подопечных. Деннис считал, что торговая концепция любой сложности подвластна любому, сложнее поменять ход мыслей обывателя на мышление трейдера. Настоящую популярность Деннис получил после проведения эксперимента по обучению людей трейдингу с «нуля».